2023-01-18 15:08:52
Авторка: Inna Svatenko 
“Криптовалютний ринок – надмірно волатильний. Враховуйте цю особливість, перед тим як вкладати гроші в цифрові активи”. Подібні попередження часто зустрічаються в експертних прогнозах та аналітичних статтях на тему інвестування чи трейдингу. Давайте розберемося, що таке волатильність криптовалют, як її визначити та на що вона впливає.
Волатильність (лат. “volatilis”) дослівно перекладається як “стрімкий”, “швидкісний”. Волатильність криптовалюти – це статистика змін ціни монети за певний відрізок часу.
Чим вища волатильність активу, тим вища ймовірність отримати високий прибуток. При цьому, недооцінивши ризики, можна втратити все. Буває, що протягом дня ціна монети піднімається чи опускається на кількасот відсотків. Це звичайне явище для крипторинку.
Розглянемо фактори, які можуть впливати на волатильність криптовалюти:
Розрізняють високу та низьку, історичну та очікувану волатильність.
Висока волатильність криптовалют – це зміна вартості активу на 10% і вище, низька – на 1-2%.
Історична волатильність ґрунтується на показниках ціни, які були актуальними у минулому. Статистика дозволяє визначити, наскільки реальний курс відрізняється від середньої вартості. Збільшення історичної волатильності — це сигнал того, що з монетою щось відбувається і її ціна може різко змінитися. Зниження волатильності, навпаки, свідчить про стабілізацію ситуації.
Очікувана волатильність — це зміна ціни, яку трейдери та інвестори прогнозують на майбутнє. В основу закладається поточна вартість фінансового інструменту.
Волатильність можна виміряти за допомогою індикаторів, скориставшись онлайн-калькулятором або математичними розрахунками.
Давайте розберемося, як визначити волатильність криптовалюти Ethereum за період з 1 по 5 липня 2020 року.
Для початку слід виписати ціни:
Наступний крок — потрібно знайти середнє арифметичне значення, підсумувавши всі показники і розділивши отримане число на кількість днів:
(227,47 +229,91 +227,66 +226,12 +226,82): 5 = 227,6
Далі потрібно розрахувати відхилення числа для кожної дати і звести отримані значення в квадрат:
Наступний крок — підсумовуємо отримані значення і ділимо результат на кількість днів. В результаті отримуємо значення дисперсії:
(0,0169 + … + 0,6084): 5 = 1,64
Щоб визначити волатильність, потрібно обчислити квадратний корінь з дисперсії:
√164=1,28
Рішення: ціна ETH в період з 1 по 5 липня 2020 року відхилялася від середнього значення на $1,28.
Очікувана волатильність розраховується з урахуванням вартості опціонів та з використанням формули Блека-Шоулза. Найзручніше її застосовувати в Excel та інших математичних софтах.
За даними сервісу Take-profit.org, найбільш волатильними, станом на січень 2023 року, вважаються такі криптовалюти:
На думку експертів, високу волатильність у 2023 році зберігатимуть криптовалюти Sandbox, Terra Classic, Shiba Inu, ApeCoin, Decentraland, Bitcoin.
Волатильність – це статистичний показник, що показує, як може змінитися ціна активу. Слід чітко з’ясувати, що таке волатильність криптовалют, перед тим як складати торгові плани та переходити до інвестування.
Новини, системність, величина попиту та пропозиції, державне регулювання — все це фактори, які впливають на волатильність ринку криптовалют.
Ключовий вплив на вартість криптовалют має ліквідність: чим нижчий даний показник, тим вищою буде волатильність. Саме тому інвестиції в малоліквідні активи вважаються більш ризикованими. Також слід пам’ятати, що чим вищий попит і нижча пропозиція, тим вищою буде ціна монети, і навпаки.
Якщо ви вже розібралися, що таке волатильність та хочете купити крипту для короткострокових або довгострокових вкладень, радимо скористатися сервісом ObmenAT24. Монети надійдуть на ваш рахунок за 10-15 хвилин. Оплатити покупку можна як карткою, так і готівкою.
