Арбитраж криптовалют: что это, как работает, и как зарабатывать на разнице курсов криптовалют

В одно и то же время стоимость Эфира на Binance может составлять $1620, а на Huobi — $1642. Разница в $22 является арбитражной возможностью, которую часто используют трейдеры. Поговорим о том, что такое арбитраж криптовалют, какие существуют стратегии, преимущества и риски данного вида заработка.

Как появился арбитраж криптовалют? 

Арбитражем называется торговая стратегия, которая позволяет получать доход на расхождении курсов криптовалют на разных рынках и торговых площадках. Для получения выгоды трейдер должен в одно и то же время выполнить как минимум две операции: покупку и продажу активов. 

Чтобы заработать на арбитраже, совсем не обязательно следить за поведением курса, изучать и составлять прогнозы стоимости активов. Основная задача трейдера заключается в сравнении цен криптовалют на различных платформах и моментальном закрытии сделок. Данный вид заработка считается наименее рисковым, поэтому и на высокий доход рассчитывать не стоит. 

Как появился арбитраж и почему цены на одну и ту же монету на разных площадках могут отличаться?

1. Государственные ограничения. Ограничивая отток капитала, некоторые страны запрещают инвесторам доступ к заграничным рынкам. Это вызывает дисбаланс между спросом и предложением на местных криптобиржах. Стоимость криптовалют в таких странах может быть выше, что создает возможности для арбитража. Одной из таких стран является Южная Корея. 
2. Резкие колебания цен. Криптовалюта может в течение одного дня потерять 20% в цене, а затем подняться на 20%. В зависимости от уровня ликвидности, биржи могут реагировать на подобные колебания медленнее или быстрее. Крупным биржам свойственна высокая ликвидность, поэтому и цены на них почти всегда соответствуют рыночным. На мелких биржах значения могут немного отставать.
3. Уровень спроса. Самый высокий спрос на криптоактивы наблюдается на биржах, соответственно и купить их на подобных платформах можно дешевле. На P2P-платформах спрос намного ниже. На таких площадках пользователи сами выставляют курс транзакций, в результате появляется возможность продать актив дороже. 

Увидев разницу в ценах на разных торговых площадках, трейдеры и инвесторы начали покупать и перепродавать монеты, положив основу новому виду заработка. Так и появился арбитраж криптовалют.

Виды арбитражных операций

Разберем самые популярные варианты арбитражных операций, чтобы узнать в чем заключается их суть и как они работают.

Биржевой арбитраж

Биржевой арбитраж криптовалют — это самый быстрый и самый распространенный вид арбитражных операций. Трейдер покупает монету на одной бирже дешевле и сразу же продает на другой дороже. На фоне неэффективности рынка он получает небольшой доход.

Пример:

Стоимость Bitcoin на бирже №1 составляет $22,983, а на бирже №2 — $22,995. Разница в $12 является арбитражной возможностью и заработком трейдера.

Треугольный арбитраж

Треугольный арбитраж криптовалют требует совершения ряда спекулятивных операций, поэтому считается более сложным, чем предыдущий вид. Для совершения сделок трейдер может использовать сразу несколько криптовалют и несколько бирж. 

Пример: 

• BTC/USD = $22 000

• BTC/ETH = 14,1 ETH

• ETH/USD = $1635

В данном случае можно: 

• купить 1 BTC за $22 000;

• обменять 1 BTC на 14 ETH;

• продать 14 ETH за $22890. 

Прибыль составит $890.

Арбитраж с использованием деривативов

Наиболее сложными считаются арбитражные операции, которые проводятся одновременно на фьючерсных и спотовых рынках. Данный вид заработка больше подходит для опытных трейдеров. 

Схема арбитражной операции включает:

• покупку актива на спотовом рынке;
• моментальное открытие шорт-позиции на бессрочном фьючерсном рынке;
• получение доходности по ставке финансирования.

Для получения прибыли нужно, чтобы фьючерсный контракт имел положительную премию за риск. 

Ставка финансирования может корректироваться несколько раз в день. Это своеобразное вознаграждение за открытие длинных позиций трейдерам, имеющим шорт-позиции или наоборот — за открытие коротких позиций при наличии длинных. Все зависит от стоимости базового актива: дорожает он или дешевеет. 

Пример: 

Ставка на фьючерсный контракт Bitcoin составляет 1%. Трейдер покупает 1 BTC на спотовом рынке и открывает шорт-позицию на фьючерсном — на сумму, равнозначную стоимости монеты. В итоге прибыль составит 1% от суммы. Ее можно будет получить в день экспирации фьючерсного контракта (в последний день, когда контрактом можно торговать).

Стратегии заработка

Разобравшись, как работает арбитраж криптовалют (Украина), можно приступать к изучению стратегий заработка. 

Давайте разберемся, с чего нужно начинать и как правильно действовать, чтобы получить доход от биржевых арбитражных операций:

1. Поиск площадок. Выберите несколько бирж, которые позволяют торговать криптовалютой. Обращайте внимание на площадки как с высокой, так и с низкой ликвидностью.
2. Пополнение счетов. Арбитраж требует мгновенных действий, совершить которые практически нереально без предоплаченных счетов.
3. Мониторинг цен. Чтобы получить доход, нужно постоянно следить за движением цен, сравнивать стоимость предложения и продажи монет на разных площадках.
4. Расчеты. При выявлении арбитражной возможности нужно определить размер спреда и комиссий, которые могут быть списаны при покупке, продаже актива и вывода средств. Если пропустить этот шаг, сделка с высокой вероятностью может оказаться убыточной, даже несмотря на приличное расхождение в ценах покупки и продажи.
5. Заключение сделки. Необходимо купить криптовалюту по низкой цене на одной площадке и моментально продать дороже на другой. Действовать нужно быстро, так как цены могут измениться в любую минуту.

Для автоматизации арбитражных процессов инвесторы привлекают ботов, покупают сигналы, используют сканеры курсов, так как вручную мониторить ситуацию на десятках бирж достаточно сложно. При появлении возможностей для заработка трейдеры получают уведомления.

Преимущества арбитража криптовалют

Мы уже знаем, как работает арбитраж криптовалют, что это практически безрисковый способ получения дохода на криптовалюте. Трейдеру не нужно прогнозировать стоимость актива, ведь размер прибыли зависит не от будущей, а от текущей цены. В список других преимуществ арбитража эксперты включают:

• быстрый заработок: арбитражные операции осуществляются за считанные минуты, а иногда даже и секунды;
• отсутствие границ: трейдер может провести любое количество арбитражных операций, тем самым увеличив заработок;
• постоянный доход: арбитражные возможности появляются и будут появляться регулярно, так как избежать расхождения в ценах невозможно;
• автоматизация процессов: использование специального ПО позволяет свести к минимуму количество убыточных сделок.

Арбитражные операции приносят пользу не только трейдерам, но и рынкам, делая цены более сбалансированными.

Риски арбитража криптовалют

Арбитражные операции имеют также недостатки:

• высокие комиссии: нужно учитывать то, что на разных биржах размер сборов может существенно отличаться;
• большой стартовый капитал: для пополнения счетов и покупки криптовалют сразу на нескольких платформах может потребоваться большая сумма;
• низкий доход: стоимость активов может отличаться незначительно, поэтому, для получению высокой прибыли, трейдеру нужно совершить целый ряд арбитражных сделок; 
• риск потери части вложений: причиной может послужить низкая скорость проведения операций — даже доля секунды может изменить ход событий;
• сложность расчетов: одно неверное действие может лишить трейдера части прибыли и даже привести к убыткам;
• недостаточная ликвидность: желая получить большую прибыль трейдеры часто используют высокий оборотный капитал, однако нужно понимать, что в книге ордеров может не оказаться нужного объема средств для проведения прибыльных арбитражных сделок.
• риск неисполнения ордеров: может возникнуть из-за технических проблем на бирже, форс-мажорных обстоятельств, несовершенства арбитражных механизмов.

Разобравшись, что такое арбитраж криптовалют и объективно оценив все риски, можно создать эффективную торговую стратегию и заработать на разнице цен.